在陜煤集團(tuán)的堅(jiān)強(qiáng)領(lǐng)導(dǎo)和大力支持下，通過(guò)多方共同努力，5月27日，陜焦公司與工銀瑞信投資合作的《工銀瑞投-陜焦化工1-10期供應(yīng)鏈金融資產(chǎn)支持專(zhuān)項(xiàng)計(jì)劃》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)專(zhuān)項(xiàng)計(jì)劃）首期發(fā)行5億資金成功落地，陜焦在證券市場(chǎng)首次亮相，影響重大、意義深遠(yuǎn)。

供應(yīng)鏈ABS業(yè)務(wù)是圍繞著“1(核心企業(yè))+N(供應(yīng)商)”的應(yīng)收款項(xiàng)開(kāi)展的資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)，即以核心企業(yè)信用為依托，通過(guò)保理公司將核心企業(yè)上游眾多分散的供應(yīng)商應(yīng)收賬款統(tǒng)一歸集、并以應(yīng)收賬款作為基礎(chǔ)資產(chǎn)、保理公司作為原始權(quán)益人發(fā)行資產(chǎn)支持證券的業(yè)務(wù)。該業(yè)務(wù)能夠使上游供應(yīng)商的應(yīng)收賬款快速變現(xiàn)，其融資規(guī)模靈活，相比于傳統(tǒng)銀行借款或商業(yè)保理融資方式，資產(chǎn)證券化融資成本更低，并且具有一定的穩(wěn)定性。

專(zhuān)項(xiàng)計(jì)劃參與主體為陜煤集團(tuán)、陜焦公司、善美保理以及工銀瑞信投資，以陜焦公司及各分子公司在日常經(jīng)營(yíng)過(guò)程中形成的對(duì)上游供應(yīng)商的應(yīng)付賬款轉(zhuǎn)讓給保理公司作為底層資產(chǎn)，將對(duì)應(yīng)的保理債權(quán)作為資產(chǎn)支持證券的基礎(chǔ)資產(chǎn)，采用儲(chǔ)架發(fā)行的模式，提升發(fā)行效率。

專(zhuān)項(xiàng)計(jì)劃總規(guī)模20億元，首期發(fā)行的落地，標(biāo)志著專(zhuān)項(xiàng)計(jì)劃取得實(shí)質(zhì)進(jìn)展。一是首期發(fā)行全場(chǎng)倍數(shù)3.75，說(shuō)明專(zhuān)項(xiàng)計(jì)劃市場(chǎng)認(rèn)可度高，安全回報(bào)優(yōu)，陜焦試水證券市場(chǎng)，反響正面積極，較好的完成了陜煤集團(tuán)長(zhǎng)期堅(jiān)持推動(dòng)子企業(yè)逐步建立金融市場(chǎng)信心的行動(dòng)安排；二是首期發(fā)行規(guī)模5.01億元，發(fā)行期限365天，票面利率2.70%，在原始權(quán)益人、項(xiàng)目管理人等多方的共同努力下，抓住了市場(chǎng)窗口期，票面利率再創(chuàng)新低。陜焦在進(jìn)一步拓寬融資渠道，創(chuàng)新融資方式的同時(shí)，也將大幅降低陜焦綜合融資成本，通過(guò)存量置換，節(jié)約財(cái)務(wù)費(fèi)用超過(guò)1050萬(wàn)元；三是通過(guò)供應(yīng)鏈金融的穩(wěn)妥推進(jìn)，將進(jìn)一步推動(dòng)供應(yīng)鏈“強(qiáng)鏈”工作向縱深發(fā)展，也必將通過(guò)供應(yīng)鏈的拓鏈、延鏈、補(bǔ)鏈、強(qiáng)鏈，對(duì)實(shí)現(xiàn)陜焦產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型產(chǎn)生積極的影響。（財(cái)務(wù)資產(chǎn)部：李翻）